定投基金需要择时吗?什么时候买更容易盈利

投资基金,要想获得不错的收益,至少应该解决3个问题,买什么、什么时候买、什么时候卖。其中,“买什么”需要关心的是自己的风险偏好,以及对基金业绩的评价。那什么时候买,则先要注意的是当下的资金配置,以及对估值的判断。

货币基金和债券型基金,因为投资标的主要是固定收益类品种,标的的价格不像股票有极大的波动性。那基金本身的波动性就会比较小(长期债券和可转债会不太一样),买入时也没有必要进行太多的择时,有盈余资金的时候买入就可以,可以替代强制储蓄的效果。货币基金和债券基金,主要是用于做资产配置,平衡整个资产组合的风险。

定投基金需要择时吗?什么时候买更容易盈利

投资股票型基金,被广泛认可的方式是定投。最简单的定投策略,不做太多的择时,只确定是每月的哪一天,或者每周周几,固定买入就可以。定投最主要的目的,是为了培养投资的习惯,减少择时带来的额外损失,并有效地摊薄成本。但是,简单的定时定额投资,在投入时间长了之后,摊薄成本的效果会变差。比如,从2017年开始定投,定投1年,每月投入2千,总额是2.4万,到2018年的时候,正好是微笑曲线的底部,但这时候如果还是每月投入2千,那对最总成本的影响就很少,除非底部区域时间延续很长。

所以,这种简单的“定时定额”定投策略,适合刚开始投资基金,且资金量也不是很大的普通投资者,主要是以学习和感受市场为主要目的,盈利可能是次要的。如果想要获得更好的收益,投资基金还是可以加入择时的考虑,核心的目的是在基金价格更低的时候买入更多的筹码。那具体的方式可以有这样几种。

定投基金需要择时吗?什么时候买更容易盈利

1、还是定投,但定期不定额。比如,以沪深300指数为参考基准,在3500点以上的时候少投,在3000点以下的时候多投。有些平台和基金公司,开始提供智能定投的策略,大概就是这个思路,贵的时候少买,便宜的时候多买,还有止盈策略,也可以参考。

2、分仓买入。比如资金总额有1万,那结合现在的点位,判断未来可能的下跌空间和概率,先买入30%3万,下跌10%后加大仓位再买入40%4万。这种策略适合当下估值还不是很高,且又处在不断波动和震荡的市场中,能很好低降低整体持仓成本。

3、倒金字塔买入策略。先买入10%,下跌20%再买入20%,再下跌20%再买入30%,再下跌20%再买入40%。这种策略更适合当下估值水平比较高,但又需要进行一定的资金配置时使用,既能提前布局配置一部分资金,未来市场不同走势都可以应对。

定投基金需要择时吗?什么时候买更容易盈利

不管是哪种择时的策略,核心考虑的仍还是当下的估值。目前有很多平台比如且慢指数和蛋卷基金,会实时提供指数的估值数据。指数型股票基金的估值可以直接参考指数,如果是被动型股票基金,则可以结合基金的投资风格看对应指数的位置,但相比要更难一些。在支付宝的基金平台中,也会有基金当下估值位置的判断,是低估还是高估,亦或正常,也可以作为参考。

本文内容由互联网用户自发贡献,该文观点仅代表作者本人。本站仅提供信息存储空间服务,不拥有所有权,不承担相关法律责任。如发现本站有涉嫌抄袭侵权/违法违规的内容, 请发送邮件至 1553299181@qq.com 举报,一经查实,本站将立刻删除。
如若转载,请注明出处:https://www.myivi.cn/95897.html

发表回复

您的电子邮箱地址不会被公开。 必填项已用*标注